量化投资与对冲基金入门

随便翻了一下这本书，一段一段的文字堆砌，比较像是ppt的翻译讲解。都比较粗浅，大致讲了一下量化投资的概念，以及一些策略门类。入门书籍嘛，要求不要太高了。

另，觉得十大对冲基金的介绍内容还不错，并且后来又找到了同梯的专门讲这块的书，所以相关摘录在这里就省略了，看完那本再写吧。


1、量化投资主要依靠数据和模型来寻找投资标的和投资策略。

2、量化投资时在半强势有效市场中的最佳分析方法。半强势有效市场，价格反映了全部公开信息。投资人可以通过对于市场、行业基本面以及个别公司的分析，主动建构一个可以取得战胜市场的超额收益的组合。

3、量化投资技术：量化选股、量化择时、股指期货套利、商品期货套利、统计套利、期权套利、算法交易、资产配置。

4、美国证监会对冲基金策略分类：宏观因素策略（高收益高风险高容量）、事件驱动策略（高收益低风险低容量）、相对价值型策略（低收益低风险高容量）

5、股票对冲策略的子策略：股市中性子策略、基本增长子策略、基本价值子策略、定量定向子策略、行业子策略、侧重做空子策略、股票对冲：符合子策略

6、相对价值策略核心是做多低估资产的同事做空高估资产，等待相对价值的回归，阿尔法策略的核心在于选股模型，主要有：多因子模型、风格轮动模型、行业轮动模型、资金流模型、动量反转模型、一致预期模型、筹码选股模型。

7、多因子选股模型的判断方法：打分法，回归法。模型核心，第一在于因子的选取，第二在于如何用多音字综合得到一个最终的判断。在计算综合评分的过程中，各因子得分的权重设计、交易成本考虑和风险控制等斗存在进一步改进的空间。